多元判別分析在金融學中的應用(Is Multiple Discriminant Analysis Used in Finance)？

在金融學中，多重判別分析（MDA）是用來將證券分為相關組進行進一步分析的。這種統計技術壓縮了一組數據與平均值的方差或距離，同時保留了可以用其他方法檢查的有意義的信息。例如，多重判別分析可應用于一系列證券，以建立可管...

在金融學中，多重判別分析（MDA）是用來將證券分為相關組進行進一步分析的。這種統計技術壓縮了一組數據與平均值的方差或距離，同時保留了可以用其他方法檢查的有意義的信息。例如，多重判別分析可應用于一系列證券，以建立可管理數量的相關群體的成員資格。然后，這些群體之間的行為可通過其他統計方法進行檢驗。

金融學，多元判別分析（MDA）是一種統計技術，用于將證券分為相關的組進行進一步分析，在選擇單個證券或組合投資組合時，需要進行大量的分析當同時考慮多個變量時，分析的準確性可能會受到影響。使用多重判別分析，可以將一系列數據合并為由一個或多個變量因素相關的三個或多個組。組的形成所圍繞的元素是有效的在保留其他數據關系的同時，將其排除在考慮范圍之外。

Z得分低的企業有關門的風險根據分析師定義為重要的價格規則，MDA可以將一組證券分為若干組。然后，這些組的行為可以相對于其他因素進行檢查，例如歷史表現，不必將價格作為一個變量來考慮。可以篩選出幾個變量因素，并檢查相關群體之間的相互作用。通常，這種分析的目的是創建一個馬科維茨有效的投資組合從理論上講，馬科維茨有效投資組合是在一定風險下實現最高回報的投資組合。進一步降低風險的努力會導致收益的下降；試圖增加回報的努力將導致風險的不成比例的增加。對投資組合的整體分析，而不是單個投資組合的表現證券是實現這一目標的必要條件，多元判別分析是實現這類基于統計的投資組合理論的重要工具奧特曼Z分數。這是一個預測公司在不久的將來破產的可能性的公式。Z分數是基于對五種不同的財務關系的分析得出的。每一個獨特的比率提供了對公司財務狀況的不同見解。這些比率和結果Z分數的組合分析已經證明在申請保護前兩年預測公司破產的準確率為72%。